序論：寫作是一種深度的自我表達(dá)。它要求我們深入探索自己的思想和情感，挖掘那些隱藏在內(nèi)心深處的真相，好投稿為您帶來了七篇金融領(lǐng)域研究方向范文，愿它們成為您寫作過程中的靈感催化劑，助力您的創(chuàng)作。

篇(1)

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{6}阿里巴巴金融簡(jiǎn)介， ，引用日期，2013-9-14.

{8}參見融360官網(wǎng)，.

參考文獻(xiàn)

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[3]張佰瑞.產(chǎn)業(yè)融合與北京旅游業(yè)的發(fā)展[J].城市問題，2009年第9期.

篇(2)

數(shù)學(xué)是理論，同時(shí)也是一項(xiàng)幾乎百搭的應(yīng)用技能。數(shù)學(xué)類專業(yè)中有很多應(yīng)用性的方向，例如信息與計(jì)算科學(xué)、信號(hào)與信息處理、運(yùn)籌學(xué)與控制論、密碼學(xué)與信息安全、模型與軟件等。就拿北京大學(xué)數(shù)學(xué)科學(xué)學(xué)院的“信號(hào)與信息處理”來說，它是一門以數(shù)學(xué)為主，將生物醫(yī)學(xué)和計(jì)算機(jī)信息技術(shù)相結(jié)合的新型專業(yè)。

為什么一向被視為枯燥理論的數(shù)學(xué)會(huì)在各應(yīng)用領(lǐng)域中越發(fā)吃重呢？因?yàn)楫?dāng)代自然科學(xué)的研究已然呈現(xiàn)數(shù)學(xué)化的趨勢(shì)。計(jì)算機(jī)的廣泛應(yīng)用、大量數(shù)據(jù)精確的處理是衍生各種與數(shù)學(xué)相關(guān)的交叉學(xué)科的根本原因。數(shù)學(xué)理論與計(jì)算機(jī)科學(xué)、物理、生物、能源、材料、航天、管理等領(lǐng)域相結(jié)合的交叉學(xué)科，已經(jīng)延伸到各個(gè)社會(huì)層面，以數(shù)學(xué)為工具探討和解決非數(shù)學(xué)問題。

能有新突破的研究方向并不少

數(shù)學(xué)在很多方向上的研究已經(jīng)比較透徹，所以研究生有時(shí)會(huì)面臨“什么，這個(gè)課題又不能做？”的尷尬。但是，如果在選擇方向時(shí)稍微動(dòng)動(dòng)腦筋，也很容易柳暗花明又一村。

研究生在選研究方向時(shí)可以選擇一個(gè)以數(shù)學(xué)為核心，連接至其他領(lǐng)域的子領(lǐng)域，不再單單研究數(shù)學(xué)，而是應(yīng)用到實(shí)際的領(lǐng)域中，像邏輯、集合論（數(shù)學(xué)基礎(chǔ)）、應(yīng)用數(shù)學(xué)以及較近代的對(duì)于不確定性的研究（混沌、模糊數(shù)學(xué)）都是值得深入研究的領(lǐng)域。其中應(yīng)用數(shù)學(xué)在國內(nèi)起步較晚，所以有很多值得研究的方向，例如工程應(yīng)用、生物計(jì)算、計(jì)算機(jī)圖形等。混沌學(xué)涉及物理、化學(xué)、生物、醫(yī)學(xué)、社會(huì)經(jīng)濟(jì)等學(xué)科，這種以數(shù)學(xué)為核心的交叉領(lǐng)域會(huì)讓你有更大的突破空間。

金融里用得最多的工具不是經(jīng)濟(jì)學(xué)，是數(shù)學(xué)

美國花旗銀行副總裁柯林斯曾說：“從事銀行業(yè)工作而不懂?dāng)?shù)學(xué)的人實(shí)際上處理的是意義不大的東西?！彼f，花旗銀行70%的業(yè)務(wù)依賴于數(shù)學(xué)，“如果沒有數(shù)學(xué)發(fā)展起來的工具和技術(shù)，許多事情我們是一點(diǎn)辦法也沒有的……沒有數(shù)學(xué)我們不可能生存”。

金融市場(chǎng)存在巨大的利潤(rùn)和高風(fēng)險(xiǎn)，需要計(jì)算機(jī)技術(shù)幫助分析。計(jì)算機(jī)根據(jù)數(shù)據(jù)特定模型分析相關(guān)問題，數(shù)學(xué)在這個(gè)過程中正好扮演了一個(gè)中介角色，它可以用精確語言描述隨機(jī)波動(dòng)的市場(chǎng)，例如證券組合模型、資產(chǎn)定價(jià)模型以及在此基礎(chǔ)上衍生的一些解決金融類小問題的模型，這些都與數(shù)學(xué)分不開。在當(dāng)下最熱的專碩之一――金融工程的學(xué)習(xí)中，需要用到數(shù)學(xué)模型解決金融問題，金融學(xué)也越來越偏向計(jì)量和數(shù)學(xué)。如果沒有扎實(shí)的數(shù)學(xué)知識(shí)與數(shù)學(xué)邏輯思維，金融領(lǐng)域中的很多模型根本無從建立，更談不上應(yīng)用了。

數(shù)學(xué)專業(yè)別輕易跨考經(jīng)濟(jì)類專業(yè)

因?yàn)榻?jīng)濟(jì)類、金融類專業(yè)對(duì)數(shù)學(xué)功底要求較高，所以不少數(shù)學(xué)類專業(yè)學(xué)生在跨專業(yè)時(shí)也就很直觀地優(yōu)選這兩類專業(yè)，但事實(shí)上，數(shù)學(xué)系的同學(xué)最好別直接考經(jīng)濟(jì)類專業(yè)。

究其原因，一是經(jīng)濟(jì)類專業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)非常激烈，每年的國家A區(qū)線都在340分上下徘徊，錄取比例達(dá)到30：1甚至40：1。二是經(jīng)濟(jì)類專業(yè)涉及范圍非常廣泛，想在短時(shí)間內(nèi)提升經(jīng)濟(jì)類方向的理論知識(shí)相當(dāng)困難。三是數(shù)學(xué)類專業(yè)學(xué)生多是邏輯思維強(qiáng)，而經(jīng)濟(jì)類很多專業(yè)又是偏應(yīng)用型的。綜上，數(shù)學(xué)類專業(yè)學(xué)生跨考經(jīng)濟(jì)類專業(yè)風(fēng)險(xiǎn)要比想象中高得多。

精算學(xué)、密碼學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)，跨專業(yè)優(yōu)先選擇

精算學(xué)、密碼學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)這幾大類學(xué)科和經(jīng)濟(jì)息息相關(guān)，就業(yè)形勢(shì)也不錯(cuò)，更重要的是，它們?cè)诔踉嚳荚嚂r(shí)只考數(shù)學(xué)分析和高等代數(shù)，對(duì)于學(xué)數(shù)學(xué)的同學(xué)來說可算正中下懷。目前，華東師范大學(xué)、山東大學(xué)、中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)、大連理工大學(xué)、南開大學(xué)都把精算學(xué)設(shè)置在數(shù)學(xué)系，北京師范大學(xué)、南京大學(xué)、西安交通大學(xué)、武漢大學(xué)則在經(jīng)管學(xué)院開設(shè)了統(tǒng)計(jì)學(xué)專業(yè)，都只需要考數(shù)學(xué)分析和高等代數(shù)。

學(xué)好數(shù)學(xué)建模，就業(yè)不用愁

數(shù)學(xué)建模是一種用數(shù)學(xué)的符號(hào)和語言建立數(shù)學(xué)模型，然后用計(jì)算所得的結(jié)果來解釋實(shí)際問題，并接受實(shí)踐檢驗(yàn)的方法。以前數(shù)學(xué)建模多見于純競(jìng)賽和純科研領(lǐng)域，現(xiàn)在已經(jīng)逐漸引向商業(yè)化領(lǐng)域，解決企業(yè)管理、市場(chǎng)分類、經(jīng)濟(jì)計(jì)量學(xué)、金融證券、數(shù)據(jù)挖掘與分析預(yù)測(cè)、物流管理、供應(yīng)鏈、信息系統(tǒng)、交通運(yùn)輸、軟件制作等問題，比如，與金融投資相關(guān)的“收益和風(fēng)險(xiǎn)問題”，與交通運(yùn)輸相關(guān)的“災(zāi)情巡視路線問題、輸油管的布置問題”，與計(jì)算機(jī)相關(guān)的“機(jī)器人避障問題”等。同時(shí)，擁有數(shù)模方面的技能，意味著學(xué)生數(shù)學(xué)應(yīng)用能力、創(chuàng)新實(shí)踐能力、研發(fā)能力、團(tuán)結(jié)合作能力都比較強(qiáng)，所以，導(dǎo)師們更喜歡有建模功底的學(xué)生，也就很好理解了。

對(duì)數(shù)學(xué)專業(yè)的人來說，以下四大職業(yè)最“黃金”

哈爾濱工業(yè)大學(xué)楊洋副教授公布的《2014年中國大學(xué)各院系就業(yè)數(shù)據(jù)》顯示，24%的數(shù)學(xué)類專業(yè)學(xué)生在教育及培訓(xùn)領(lǐng)域工作，在IT行業(yè)工作的為12%，在銀行服務(wù)及公務(wù)員事業(yè)單位的各占4%，其他行業(yè)相對(duì)人數(shù)較少。具體到更細(xì)的職業(yè)，以下四類職業(yè)對(duì)于數(shù)學(xué)類專業(yè)的學(xué)生來說較為對(duì)口，發(fā)展空間也不錯(cuò)。

專業(yè)學(xué)者（數(shù)學(xué)家）：數(shù)學(xué)家分為兩類，一類是純數(shù)學(xué)研究者，一類是數(shù)學(xué)教師（研發(fā)教學(xué)方向）。純數(shù)學(xué)研究者一旦在研究上有所突破，地位便扶搖直上，但這類人在數(shù)量上鳳毛麟角。相比之下，教師（研發(fā)教學(xué)方向）要接地氣得多。有關(guān)家教專家對(duì)全國106個(gè)大中城市家教市場(chǎng)的調(diào)查統(tǒng)計(jì)表明，數(shù)學(xué)家教在整個(gè)產(chǎn)業(yè)中占比達(dá)83%。另據(jù)有關(guān)專家預(yù)測(cè)，在未來5～8年，數(shù)學(xué)家教將會(huì)成為一種專門的職業(yè)而廣受歡迎。

精算師：目前精算師在國外的平均年薪達(dá)10萬美元以上，在國內(nèi)月薪也在1萬元以上，市場(chǎng)對(duì)此類人員的需求還在上升。精算師一般任職于政府、銀行和保險(xiǎn)公司等機(jī)構(gòu)，需要有扎實(shí)的數(shù)學(xué)基礎(chǔ)，能熟練地運(yùn)用現(xiàn)代數(shù)學(xué)方法和數(shù)據(jù)對(duì)市場(chǎng)變化的趨勢(shì)做出分析、判斷，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)具有敏銳的洞察力和處理各種可控風(fēng)險(xiǎn)的能力。

銀行、證券業(yè)研究員：根據(jù)就業(yè)年限、資歷經(jīng)驗(yàn)、教育背景等的差別，行業(yè)研究員的薪金浮動(dòng)范圍較大，平均年薪10～20萬元。其中，新入行者年薪一般在7～8萬元不等;工作經(jīng)驗(yàn)較為豐富的成熟行業(yè)研究員的年薪為40～50萬元。每年進(jìn)行一次的“《新財(cái)富》最佳行業(yè)研究員”是業(yè)界比較權(quán)威的評(píng)比，達(dá)到這一水平級(jí)別的行業(yè)研究員，其年薪往往過百萬，最多可達(dá)到300萬元左右。

IT行業(yè)：各地對(duì)軟件人才需求看漲，軟件工程師的薪金也“水漲船高”。在具有代表性的北京、上海、廣州、深圳、山東5地，高級(jí)軟件開發(fā)工程師的年薪一般在12萬元左右，高收入者能達(dá)到17～20萬元。深圳市軟件行業(yè)協(xié)會(huì)日前公布的一項(xiàng)調(diào)查顯示，目前深圳軟件從業(yè)人員約12萬人，是全國軟件人才最主要的聚集地之一，但深圳軟件產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅猛，人才缺口每年仍保持在5萬人以上。

數(shù)學(xué)專業(yè)就業(yè)靠的是“邏輯思維”

學(xué)數(shù)學(xué)的學(xué)生很容易陷入一個(gè)思維模式：總想著“我學(xué)的是數(shù)學(xué)，在實(shí)際工作中沒有實(shí)用的價(jià)值，工作難找”，而沒有想過“我養(yǎng)成的嚴(yán)密的邏輯思維可以幫助我勝任這份工作”。愛因斯坦曾說：“發(fā)展獨(dú)立思考和獨(dú)立判斷的能力，應(yīng)當(dāng)始終放在首位，而不應(yīng)當(dāng)把獲得專業(yè)知識(shí)放在首位?！笔聦?shí)上思維能力真的比知識(shí)儲(chǔ)備量更重要一些。在科研數(shù)據(jù)分析、軟件開發(fā)、三維動(dòng)畫制作、金融保險(xiǎn)、國際經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易、工商管理、化工制藥、通信工程、建筑設(shè)計(jì)等行業(yè)都需要專業(yè)能力和空間思維能力非常強(qiáng)的人才，空有專業(yè)知識(shí)，沒有高度想象力和嚴(yán)密推理能力是很難在行業(yè)內(nèi)有所發(fā)展的。

導(dǎo)師別選擇“大牛”

導(dǎo)師不是越牛越好嗎？當(dāng)然不?，F(xiàn)在一般院校要增加院校知名度，請(qǐng)一些兼職或是客座教授，而這些能在數(shù)學(xué)界被稱為大牛的教授，要么在數(shù)學(xué)上非常有天分，要么就是在研究上經(jīng)年累月資歷頗高，想獲得他們的直接指導(dǎo)，學(xué)生本人不但得天份高、愛數(shù)學(xué)，還得在研究方向上與他們保持一致，否則不輕易教;再者，有一定地位的導(dǎo)師，年齡擺在那兒，空余時(shí)間也不多，學(xué)生能見到或是接受他們指導(dǎo)的機(jī)會(huì)非常少，直接指導(dǎo)你的其實(shí)是導(dǎo)師的博士生。所以，建議學(xué)生在選擇導(dǎo)師的時(shí)候，最好選擇在數(shù)學(xué)方向上做過實(shí)踐，而且有時(shí)間指導(dǎo)你的導(dǎo)師。

出國留學(xué)優(yōu)勢(shì)大

篇(3)

摘 要：京津冀協(xié)同發(fā)展為秦皇島市帶來難得的發(fā)展機(jī)遇，而有效促進(jìn)本地民間投資的發(fā)展是抓住京津冀協(xié)同發(fā)展機(jī)遇的關(guān)鍵措施之一。本文首先論述民間投資對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的意義，然后深入探討秦皇島市民間投資不足的原因，最后為秦皇島市如何利用京津冀協(xié)同發(fā)展的機(jī)遇，有效刺激民間投資提供相應(yīng)的政策建議。

關(guān)鍵詞 ：民間投資 京津冀協(xié)同發(fā)展 經(jīng)濟(jì)發(fā)展

基金項(xiàng)目：2014 年秦皇島市社會(huì)科學(xué)重點(diǎn)應(yīng)用性課題 “京津冀協(xié)同發(fā)展背景下秦皇島市民間投資資本轉(zhuǎn)化、產(chǎn)業(yè)選擇與激勵(lì)問題研究”（201407020）；“承接京津金融產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移對(duì)秦皇島市產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)促進(jìn)”（201407272）。民間投資是根據(jù)項(xiàng)目資本總額構(gòu)成中出資人資金來源性質(zhì)對(duì)投資進(jìn)行的一種分類。當(dāng)投資項(xiàng)目資本構(gòu)成中由個(gè)人、家庭及私人組織出資的固定資產(chǎn)投資即為民間投資，是相對(duì)于國有投資的一種投資種類。我國市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制日益完善，單純依靠政府投資來刺激經(jīng)濟(jì)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，與此同時(shí)必須大力促進(jìn)本地區(qū)民間投資。目前京津冀區(qū)域經(jīng)濟(jì)協(xié)同發(fā)展步入實(shí)質(zhì)性實(shí)施階段，未來將會(huì)有京津地區(qū)的產(chǎn)業(yè)資源向河北省各城市轉(zhuǎn)移。對(duì)于秦皇島市而言，京津地區(qū)的產(chǎn)業(yè)資源轉(zhuǎn)移將為其帶來先進(jìn)的技術(shù)和管理經(jīng)驗(yàn)以及大量的市場(chǎng)需求。這使得秦皇島市刺激民間投資，壯大民營企業(yè)的其可行性顯著增強(qiáng)。在這個(gè)背景下研究秦皇島市民間投資促進(jìn)問題具有很強(qiáng)的實(shí)用性和時(shí)效性。

一、發(fā)展民間投資的意義

1、民間投資是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要?jiǎng)恿?。近年來，民間投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)率不斷提高，逐漸成為支撐經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要?jiǎng)恿?。民間投資的繁榮可以促進(jìn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的多樣化，競(jìng)爭(zhēng)主體的多元化，這對(duì)國有企業(yè)改革具有一定的推動(dòng)作用。民間投資與國有投資相互競(jìng)爭(zhēng)還提升了市場(chǎng)活力。

2、民間投資是解決就業(yè)，擴(kuò)大內(nèi)需的重要途徑。民間企業(yè)數(shù)量多，規(guī)模較小，一般以勞動(dòng)力密集型企業(yè)為主。這對(duì)吸收社會(huì)剩余勞動(dòng)力，緩解就業(yè)壓力起著至關(guān)重要的作用。此外，更多的社會(huì)剩余勞動(dòng)力參與就業(yè)會(huì)有效提高本地區(qū)居民收入水平。對(duì)擴(kuò)大內(nèi)需，增加消費(fèi)具有明顯促進(jìn)作用。

3、民間投資可以促進(jìn)本地區(qū)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)。民間投資在各個(gè)領(lǐng)域的活躍，可以有效提升城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)水平，繁榮市場(chǎng)環(huán)境，使得本地區(qū)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)更具活力。在此基礎(chǔ)上，人們的收入水平和消費(fèi)水平都會(huì)提高，消費(fèi)結(jié)構(gòu)也會(huì)升級(jí)?？梢杂行Т碳ど鐣?huì)資本由產(chǎn)能過剩的工業(yè)部門向以服務(wù)業(yè)為主的第三產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移，這對(duì)本地區(qū)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)起著較為關(guān)鍵的推動(dòng)作用。

4、民間投資可以促進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新和管理創(chuàng)新。民營企業(yè)更具有市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)意識(shí)和市場(chǎng)開拓精神。面對(duì)激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，民營企業(yè)會(huì)積極引進(jìn)新技術(shù)和更為先進(jìn)的管理方式，提高效率，降低成本，以便在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中立足。因此，民間投資的繁榮，民營企業(yè)的壯大將會(huì)對(duì)技術(shù)創(chuàng)新和管理創(chuàng)新帶來相當(dāng)大的促進(jìn)作用。

二、秦皇島市民間投資不足原因

1、投資領(lǐng)域窄，產(chǎn)業(yè)進(jìn)入壁壘高。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)準(zhǔn)入政策在國有經(jīng)濟(jì)、民營經(jīng)濟(jì)和外資經(jīng)濟(jì)之間仍然存在很大差異，使得民間投資在很多行業(yè)存在“限進(jìn)”現(xiàn)象。一些存在行業(yè)壟斷和其他歧視性準(zhǔn)入政策的行業(yè)民間投資進(jìn)入相當(dāng)困難。有些行業(yè)雖然允許民間資本進(jìn)入，但存在不平公競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)象。此外，一些行業(yè)準(zhǔn)入的審批程序復(fù)雜，進(jìn)入條件苛刻，使得民間資本望而卻步。這就造成民間投資可進(jìn)入領(lǐng)域范圍較窄，抑制了民間資本發(fā)展。

2、民間投資融資難，資金來源渠道單一。秦皇島市金融市場(chǎng)的發(fā)展水平較為落后，民間企業(yè)資金來源單一，基本上只能依靠銀行貸款。商業(yè)銀行在貸款對(duì)象選擇過程中具有一定的歧視現(xiàn)象。規(guī)模大，經(jīng)營穩(wěn)定的國有企業(yè)獲得貸款較為容易，而規(guī)模弱小，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)較大的民間企業(yè)則很難得到銀行貸款。這使得原本困難的融資狀況變得雪上加霜。因此，民間企業(yè)融資難問題已經(jīng)成為制約秦皇島市民間投資不足的重要原因。

3、民間企業(yè)自身?xiàng)l件的限制。民間投資自身?xiàng)l件也限制其發(fā)展。由于許多民營企業(yè)都是私人創(chuàng)立的，大多數(shù)并非是專業(yè)人士，很少有人懂得管理，因此民營企業(yè)呈現(xiàn)出管理水平低下、信息不靈等弊端。而國家對(duì)于民營企業(yè)經(jīng)營管理一直以來也沒有進(jìn)行相應(yīng)的制度規(guī)范，使得這種情況進(jìn)一步惡化，嚴(yán)重的已經(jīng)影響企業(yè)的發(fā)展。此外，民間企業(yè)的規(guī)模較小，不能享受到企業(yè)規(guī)模效應(yīng)帶來的優(yōu)勢(shì)。這使得民間企業(yè)在與國有企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)時(shí)處于劣勢(shì)。

三、促進(jìn)秦皇島市民間投資建議

1、實(shí)行公平的市場(chǎng)準(zhǔn)入政策，拓寬民間投資的領(lǐng)域。京津冀協(xié)同發(fā)展背景下，秦皇島市將承接京津地區(qū)的產(chǎn)業(yè)資源轉(zhuǎn)移，這為秦皇島市民間投資的領(lǐng)域擴(kuò)寬提供機(jī)遇。秦皇島市應(yīng)放松一些產(chǎn)業(yè)的限入政策，加緊制定有關(guān)的政策和法規(guī)，確保民間企業(yè)有序進(jìn)入，規(guī)范管理。這既能啟動(dòng)民間投資，又可緩解此前僅靠政府投資帶來的一些負(fù)面效應(yīng)。完善民間投資服務(wù)環(huán)境，為民間投資創(chuàng)造平等競(jìng)爭(zhēng)規(guī)則。減少政府投資對(duì)民間投資的擠占。

2、加快本地金融業(yè)發(fā)展與升級(jí)，拓寬民間融資的渠道。建立一個(gè)能夠?yàn)槊耖g資本服務(wù)的金融體系能有效解決本地民間投資融資難問題。秦皇島市應(yīng)抓住京津冀協(xié)同發(fā)展的機(jī)會(huì)，有效利用京津地區(qū)金融輻射作用，促進(jìn)本地金融業(yè)發(fā)展與升級(jí)。首先，規(guī)范政府與銀行關(guān)系可以有效消除國有銀行對(duì)民間資本的歧視，緩解民間企業(yè)貸款難的問題。其次要建立多層次的資本市場(chǎng)，使直接融資和間接融資相得益彰。擴(kuò)寬民間投資的融資渠道，讓債券融資和股票融資為民間企業(yè)所用，有效解決民間企業(yè)融資難的弊病。

3、推進(jìn)民間資本并購重組，提升民營企業(yè)管理水平。企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大是提升企業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，降低平均成本，提高收益的重要途徑。因此，在京津冀協(xié)同發(fā)展背景下可以推進(jìn)民間資本與轉(zhuǎn)入秦皇島市的企業(yè)進(jìn)行適當(dāng)重組，這對(duì)民間資本收益具有很大提升作用。此外，鼓勵(lì)管理人才進(jìn)入民間企業(yè)，為其營造一個(gè)施展個(gè)人才華的平臺(tái)。以此來提升民營企業(yè)的管理水平，使其在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中不斷發(fā)展壯大。

參考文獻(xiàn)：

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[2]王瑩.民間投資、技術(shù)創(chuàng)新與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)[J].中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)學(xué)報(bào)，2013 年，(4)：57-62.

作者簡(jiǎn)介：

鄭 濤 （1978-），女，河北秦皇島人，博士，燕山大學(xué)副教授，碩士生導(dǎo)師；主要研究方向：區(qū)域經(jīng)濟(jì)、管理信息數(shù)據(jù)分析。

左 健 （1990-），男，河北承德人，碩士研究生，主要研究方向：區(qū)域經(jīng)濟(jì)學(xué)，金融學(xué)。

篇(4)

關(guān)鍵詞：職業(yè)能力；實(shí)踐教學(xué)；體系構(gòu)建

中圖分類號(hào)：G642文獻(xiàn)識(shí)別碼：A文章編號(hào)：1001-828X（2016）028-000-02

一、前言

目前，我國高等教育領(lǐng)域普遍存在著重理論、輕實(shí)踐的現(xiàn)象，而投資學(xué)專業(yè)是一個(gè)實(shí)踐性非常強(qiáng)的專業(yè)，為了培養(yǎng)與現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展相適應(yīng)的應(yīng)用型投資學(xué)人才，我們要從培養(yǎng)學(xué)生的職業(yè)能力入手，既要使學(xué)生掌握較強(qiáng)的專業(yè)知識(shí)和專業(yè)技能，又要使學(xué)生擁有良好的心理承受能力、分析表達(dá)能力、創(chuàng)新能力、團(tuán)隊(duì)合作能力等綜合能力，因此需要改變目前高校投資學(xué)實(shí)踐教學(xué)體系中的不足。

二、當(dāng)前高校投資學(xué)專業(yè)實(shí)踐教學(xué)中存在的主要問題

（一）實(shí)踐教學(xué)內(nèi)容比較單一

投資學(xué)專業(yè)學(xué)生就業(yè)的領(lǐng)域主要是實(shí)體投資和金融投資領(lǐng)域，涉及到銀行、保險(xiǎn)公司、證券公司、基金公司、甚至新型的互聯(lián)網(wǎng)金融公司等不同的金融機(jī)構(gòu)，需要接觸的金融投資產(chǎn)品既有股票、債券、基金等傳統(tǒng)金融投資產(chǎn)品，又有比較復(fù)雜的金融衍生產(chǎn)品。但是許多高校投資學(xué)專業(yè)的實(shí)踐教學(xué)內(nèi)容設(shè)計(jì)主要涉及金融投資領(lǐng)域、傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)和簡(jiǎn)單的金融產(chǎn)品，這樣就無法體現(xiàn)現(xiàn)代金融投資行業(yè)復(fù)雜多變、業(yè)務(wù)相互交叉滲透的特點(diǎn)，難以培養(yǎng)學(xué)生處理真實(shí)金融投資業(yè)務(wù)的操作能力、分析能力、創(chuàng)新能力等未來職業(yè)所需要的綜合能力。

（二）實(shí)踐教學(xué)體系缺乏層次性

投資學(xué)專業(yè)實(shí)踐教學(xué)的具體形式表現(xiàn)為認(rèn)識(shí)實(shí)習(xí)、專業(yè)實(shí)習(xí)、實(shí)訓(xùn)等，這種分類更多要求綜合性的實(shí)習(xí)實(shí)訓(xùn)。但目前投資學(xué)專業(yè)實(shí)踐安排更多的是單門實(shí)踐課程如商業(yè)銀行實(shí)務(wù)、財(cái)務(wù)分析、證券投資分析的簡(jiǎn)單組合，實(shí)驗(yàn)?zāi)Ｊ浇┗?，很多時(shí)候都是老師提出具體的實(shí)習(xí)實(shí)訓(xùn)內(nèi)容，學(xué)生按照步驟來進(jìn)行操作，只要操作得當(dāng)，就可以得到預(yù)期的效果。這樣的實(shí)驗(yàn)操作屬于驗(yàn)證性的實(shí)驗(yàn)，教學(xué)層次比較低，雖然說可以培養(yǎng)學(xué)生的實(shí)際操作能力，但是沒有由淺入深，由學(xué)生獨(dú)立設(shè)計(jì)、操作并設(shè)法解決問題，學(xué)生的創(chuàng)新能力、獨(dú)立分析思考和解決問題的能力難以提高。

（三）校企合作仍處于初級(jí)層面

目前，許多高校的投資學(xué)專業(yè)都與本地區(qū)的相關(guān)企業(yè)開展了初步合作，合作內(nèi)容主要集中在邀請(qǐng)校外專家聯(lián)合講課、人才培養(yǎng)模式的共同討論修訂、實(shí)習(xí)實(shí)訓(xùn)基地的建設(shè)等。但從總體來看，投資學(xué)專業(yè)的校企合作還處在較初級(jí)的層面。一方面，校外專家結(jié)合自己豐富實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的授課雖然收到了較好的效果，但校外專家的有限性決定了其總體課時(shí)的稀少性，因此，校外專家的人數(shù)還有待進(jìn)一步擴(kuò)大。另一方面，在實(shí)習(xí)實(shí)訓(xùn)基地的建設(shè)上，每個(gè)學(xué)期專業(yè)老師都會(huì)根據(jù)教學(xué)計(jì)劃的安排，帶隊(duì)前往實(shí)習(xí)基地進(jìn)行實(shí)習(xí)，但實(shí)習(xí)的內(nèi)容并不深入。出于金融企業(yè)數(shù)據(jù)的保密性及部分核心業(yè)務(wù)的安全性考慮，校企合作企業(yè)在為合作學(xué)校的學(xué)生安排實(shí)習(xí)時(shí)，往往將關(guān)鍵業(yè)務(wù)進(jìn)行回避，學(xué)生真正要學(xué)的東西卻不能得到訓(xùn)練，這是目前校企合作中面臨的很大難題。

（四）實(shí)踐型師資力量不足

作為高等教育的引導(dǎo)者，高校教師的能力大小直接影響著教育成果的好壞。在推行基于職業(yè)能力培養(yǎng)的實(shí)踐教學(xué)改革中，目前突出的困難之一就是任課教師的實(shí)踐經(jīng)歷不足。許多高校投資學(xué)專業(yè)的師資大部分是從高校畢業(yè)后直接到學(xué)校任教的教師，大學(xué)的學(xué)習(xí)為這些教師打下了扎實(shí)的理論基礎(chǔ)，但由于是應(yīng)屆畢業(yè)生招入，此類教師金融投資方面的實(shí)際工作經(jīng)驗(yàn)比較缺乏，再加上高校普遍存在“重理論、輕實(shí)踐”的現(xiàn)象，因此在很大程度上制約了實(shí)踐教學(xué)開展的深度和廣度，從而也直接影響到培養(yǎng)出來的學(xué)生職業(yè)能力的強(qiáng)弱。

三、基于職業(yè)能力培養(yǎng)的投資學(xué)實(shí)踐教學(xué)體系構(gòu)建

（一）豐富實(shí)踐教學(xué)內(nèi)容

現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要的是寬口徑、復(fù)合型的投資學(xué)專業(yè)人才，倘若投資學(xué)專業(yè)學(xué)生在學(xué)校所學(xué)的知識(shí)和技能都只是涉及到一些簡(jiǎn)單的投資領(lǐng)域和金融投資業(yè)務(wù)，就難以運(yùn)用綜合的知識(shí)和技能來解決縱橫交錯(cuò)、紛繁復(fù)雜的實(shí)際金融投資問題。因此，為了培養(yǎng)具有良好職業(yè)能力的應(yīng)用型投資學(xué)人才，必須要豐富實(shí)踐教學(xué)內(nèi)容。在設(shè)計(jì)實(shí)踐內(nèi)容時(shí)，不僅要關(guān)注金融投資領(lǐng)域，也要重視實(shí)體投資領(lǐng)域；不僅要有傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的實(shí)際操作訓(xùn)練，也要讓學(xué)生掌握遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)、互換等金融衍生產(chǎn)品的操作技能；特別需要緊密把握國家的政策方向，開設(shè)一些如互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)務(wù)、農(nóng)村供應(yīng)鏈金融實(shí)務(wù)等具有特色的實(shí)踐課程。

（二）構(gòu)建系統(tǒng)性的實(shí)踐教學(xué)體系

目前投資學(xué)的實(shí)踐教學(xué)仍以演示性和驗(yàn)證性為主，這種仍然沿襲了理論課程中“以教師為主、學(xué)生為輔”的教學(xué)模式，限制了學(xué)生創(chuàng)新能力和獨(dú)立思考能力的培養(yǎng)，沒有很好地發(fā)揮實(shí)踐教學(xué)應(yīng)有的作用。因此，實(shí)踐教學(xué)應(yīng)當(dāng)遵循由淺入深、由單一到綜合的教學(xué)規(guī)律，實(shí)現(xiàn)綜合化、層次化教學(xué)。具體而言，在保留單門課程基礎(chǔ)技能訓(xùn)練的前提下，增加投資學(xué)專業(yè)綜合技能訓(xùn)練、創(chuàng)新設(shè)計(jì)技能訓(xùn)練等實(shí)踐課程，學(xué)生根據(jù)實(shí)驗(yàn)實(shí)訓(xùn)任務(wù)書的要求，自己設(shè)計(jì)實(shí)驗(yàn)方案，尋求合適的實(shí)驗(yàn)方法，解決實(shí)際問題，最后形成實(shí)驗(yàn)總結(jié)報(bào)告。綜合性、創(chuàng)新設(shè)計(jì)性的實(shí)驗(yàn)實(shí)訓(xùn)，激發(fā)了學(xué)生自主學(xué)習(xí)、深入探究解決實(shí)際問題的興趣和動(dòng)力，有利于提高學(xué)生的創(chuàng)新能力、實(shí)際應(yīng)用能力等職業(yè)能力。

（三）深入校企合作

許多企業(yè)出于保密性與安全性需要，也許并不愿意將核心業(yè)務(wù)展示在短期造訪的學(xué)生面前。但是，在我們調(diào)研的過程中，也有校企合作企業(yè)指出，如果學(xué)生能固定在本企業(yè)實(shí)習(xí)3個(gè)月以上，企業(yè)是愿意學(xué)生接觸相關(guān)核心業(yè)務(wù)與數(shù)據(jù)的。要滿足企業(yè)的此類要求，就需要學(xué)校對(duì)教學(xué)計(jì)劃作出變動(dòng)。非畢業(yè)班的校外專業(yè)實(shí)習(xí)，學(xué)校通常只安排2到3周左右的時(shí)間，如果我們能適當(dāng)壓縮一些不必要的理論教學(xué)時(shí)間，將實(shí)習(xí)擴(kuò)展至4周或5周，再加上學(xué)生的寒暑假時(shí)間，3個(gè)月在企業(yè)實(shí)習(xí)的時(shí)間并非不能實(shí)現(xiàn)。并且在企業(yè)實(shí)習(xí)的時(shí)間增加對(duì)學(xué)生理論聯(lián)系實(shí)際、全面熟悉相關(guān)企業(yè)的日常業(yè)務(wù)和工作流程，進(jìn)而加深對(duì)相關(guān)專業(yè)知識(shí)的理解和掌握，也是非常有幫助的。

（四）加強(qiáng)師資隊(duì)伍建設(shè)

針對(duì)高校許多教師實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)不足的缺陷，學(xué)校可以采取多種措施進(jìn)行改進(jìn)。一是為教師提供更多的外出培訓(xùn)和學(xué)習(xí)機(jī)會(huì)，定期派教師前往校企合作單位進(jìn)行為期數(shù)月的全職培訓(xùn)，并且能夠在不同崗位上輪崗工作，從而全面熟悉金融投資機(jī)構(gòu)的各項(xiàng)業(yè)務(wù)。二是鼓勵(lì)教師取得與專業(yè)相關(guān)的資格證書，加強(qiáng)“雙師雙能型”教師隊(duì)伍的建設(shè)，特別是要不斷提升中青年教師隊(duì)伍的實(shí)踐水平。三是要廣泛邀請(qǐng)金融投資行業(yè)專家、企業(yè)資深人士來學(xué)校上課、開講座，并且與專任教師“結(jié)對(duì)子”，專任教師多去校外專家的課堂觀摩學(xué)習(xí)，多與校外專家溝通交流，從而不斷進(jìn)步。

參考文獻(xiàn)： 

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[2]馬成文.優(yōu)化投資學(xué)專業(yè)實(shí)踐教學(xué)環(huán)節(jié)的思考[J].赤峰學(xué)院學(xué)報(bào)（自然科學(xué)版），2014，02：259-261. 

篇(5)

關(guān)鍵詞:物流金融融通倉倉單市場(chǎng)物流銀行物流保險(xiǎn)

中國與世界各國的資本和物資交流日益頻繁,這促使我國物流產(chǎn)業(yè)和金融產(chǎn)業(yè)迅猛發(fā)展。在網(wǎng)絡(luò)和通信技術(shù)廣泛應(yīng)用的條件下,物流和金融之間強(qiáng)大的吸引力已經(jīng)產(chǎn)生學(xué)科交融的奇葩,它給物資流通帶來的巨大影響被敏銳的學(xué)者準(zhǔn)確地捕捉到,進(jìn)而從理論的高度構(gòu)建出一個(gè)嶄新的平臺(tái)—物流金融。

物流金融理論研究的發(fā)展歷程

國內(nèi)物流金融的理論研究最初是沿著物資銀行、倉單質(zhì)押和保兌倉的業(yè)務(wù)總結(jié)開始的。早在1987年3月,中國人民大學(xué)工業(yè)經(jīng)濟(jì)系的陳淮就提出了關(guān)于構(gòu)建物資銀行的設(shè)想。90年代初期也有學(xué)者發(fā)表文章,探討物資銀行的運(yùn)作。但是,那時(shí)的“物資銀行”還帶著非常濃厚的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)色彩,主要是探討通過物資銀行來完成物資品種的調(diào)劑和串換。由于物流的概念沒有被充分發(fā)現(xiàn)和認(rèn)識(shí),所以當(dāng)時(shí)的物資銀行的概念與現(xiàn)在的概念存在較大差異。

1998年4月,時(shí)任陜西秦嶺曾氏有限金屬公司總經(jīng)理的任文超探討了利用“物資銀行”解決企業(yè)的三角債問題,是這一概念的一個(gè)突破。隨著物流學(xué)的不斷發(fā)展,物資銀行的概念也逐漸發(fā)展成熟。2003年9月,西安交大管理學(xué)院的學(xué)者于洋、馮耕中,2004年任文超以及2005年華中科技大學(xué)的王治等,都對(duì)物資銀行的含義重新進(jìn)行了研究,得出了比較規(guī)范的概念。倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的理論總結(jié)始于1997年6月,當(dāng)時(shí)中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的張平祥、韓旭杰對(duì)糧棉油貨款的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)展開了研究,但是并沒有將物流的概念結(jié)合進(jìn)來。

此后,隨著物流學(xué)的興起,相應(yīng)的研究開始增多。2001年,煙臺(tái)大學(xué)的房紹坤;2002年,學(xué)者孫寧;2003年,東南大學(xué)的鄭金波;2004年,學(xué)者邵輝等對(duì)此都進(jìn)行了研究。該業(yè)務(wù)與物流業(yè)發(fā)生緊密聯(lián)系只是近幾年的事。對(duì)于保兌倉業(yè)務(wù)的研究則是基于倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)而衍生出來的。

物流金融領(lǐng)域的一項(xiàng)標(biāo)志性成果是“融通倉”的研究。2002年2月,復(fù)旦大學(xué)管理學(xué)院羅齊和朱道立等人提出“融通倉”的概念和運(yùn)作模式,迄今仍有系列成果推出。2004年5月,浙江大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院鄒小、唐元琦首次提出“物流金融”的概念,定義了它的內(nèi)涵和外延,“物流金融”被正式確立為一個(gè)新的研究平臺(tái)。至此,物流金融的研究對(duì)象、研究方向基本確立,并且與實(shí)踐相結(jié)合歸納出了一系列的運(yùn)作模式。在學(xué)科概念的發(fā)展過程中,也有學(xué)者做出探索。2005年3月,復(fù)旦大學(xué)管理學(xué)院的陳祥鋒、朱道立提出了與物流金融相類似的“金融物流”的概念。但因其相對(duì)于“物流金融”在表達(dá)上不夠準(zhǔn)確,續(xù)用者不多。物流金融領(lǐng)域的另一項(xiàng)標(biāo)志性成果是“物流銀行”業(yè)務(wù)的出現(xiàn)與普及。2004年,廣東發(fā)展銀行在“民營100”的金融平臺(tái)基礎(chǔ)上及時(shí)推出了“物流銀行”業(yè)務(wù),期望有效解決企業(yè)的融資與發(fā)展難題。從2004年底至今物流銀行業(yè)務(wù)迅速在各行業(yè)中得到應(yīng)用,如中儲(chǔ)與華夏銀行的合作,福建中海物流公司、泉州正大集團(tuán)與中信銀行的合作等等。物流銀行業(yè)務(wù)是以產(chǎn)品暢銷、價(jià)格波動(dòng)幅度小、處于正常貿(mào)易流轉(zhuǎn)狀態(tài)且符合質(zhì)押品要求的抵押或質(zhì)押為授信條件,運(yùn)用實(shí)力較強(qiáng)的物流公司的物流信息管理系統(tǒng),將銀行資金流與企業(yè)的物流有機(jī)結(jié)合,向客戶提供集融資、結(jié)算等多項(xiàng)銀行業(yè)務(wù)于一體的銀行綜合服務(wù)業(yè)務(wù)?？梢钥闯觥拔锪縻y行”是“物資銀行”業(yè)務(wù)的升華,具有標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化、信息化、遠(yuǎn)程化和廣泛性的特點(diǎn)。物流金融近期的研究熱點(diǎn)主要集中在基于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的物流金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)和風(fēng)險(xiǎn)管理等領(lǐng)域。

物流金融的相關(guān)概念

浙江大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院的鄒小芃、唐元琦首次定義了“物流金融”的概念。他們認(rèn)為物流金融就是面向物流業(yè)的運(yùn)營,通過開發(fā)、提供和應(yīng)用各種金融產(chǎn)品和金融服務(wù),有效地組織和調(diào)劑物流領(lǐng)域中資金和信用的運(yùn)動(dòng),達(dá)到信息流、物流和資金流的有機(jī)統(tǒng)一。這些資金和信用的運(yùn)動(dòng)包括發(fā)生在物流過程中的各種貸款、投資、信托、租賃、抵押、貼現(xiàn)、保險(xiǎn)、結(jié)算、有價(jià)證券的發(fā)行與交易,收購兼并與資產(chǎn)重組、咨詢、擔(dān)保以及金融機(jī)構(gòu)所辦理的各類涉及物流業(yè)的中間業(yè)務(wù)等。物流金融是為物流產(chǎn)業(yè)提供資金融通、結(jié)算、保險(xiǎn)等服務(wù)的金融業(yè)務(wù),它伴隨著物流產(chǎn)業(yè)的發(fā)展而產(chǎn)生。物流和金融的緊密融合能有力支持社會(huì)商品的流通,提高全社會(huì)的福利。該定義指出了物流金融所研究的領(lǐng)域和基本的研究方向,它還強(qiáng)調(diào)金融創(chuàng)新思維和金融工程技術(shù)的運(yùn)用。

“融通倉”作為物流金融領(lǐng)域的重要概念最早是由復(fù)旦大學(xué)的羅齊和朱道立在2002年提出。朱道立等人系統(tǒng)地介紹了融通倉理論。他們認(rèn)為,因?yàn)槿谕▊}所涉及的對(duì)象數(shù)量眾多,要想把這些分散的個(gè)體有機(jī)地連接起來,實(shí)現(xiàn)資金、信息和物流的結(jié)合,除了借助先進(jìn)的信息通訊系統(tǒng)和交通技術(shù)之外,還要用系統(tǒng)的思想和方法設(shè)計(jì)出切實(shí)可行的模式和結(jié)構(gòu),包括基于動(dòng)產(chǎn)管理的融通倉運(yùn)作模式、基于資金管理的融通倉運(yùn)作模式、基于風(fēng)險(xiǎn)管理的融通倉運(yùn)作模式等三種。他們?cè)O(shè)想的融資結(jié)構(gòu)有縱向結(jié)構(gòu)、橫向結(jié)構(gòu)、星狀結(jié)構(gòu)和網(wǎng)狀結(jié)構(gòu)四種。這些結(jié)構(gòu)的設(shè)想主要是來自對(duì)不同環(huán)境與規(guī)模類型的企業(yè)給出的因?qū)ο蠖惖姆治??；舅悸肥且浴皞}”為突破口,運(yùn)用各種各樣的信息傳遞程序,實(shí)現(xiàn)對(duì)倉中動(dòng)態(tài)的物資的計(jì)價(jià),使它們可以與資本實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)化。資本、物流、倉儲(chǔ)是企業(yè)運(yùn)作過程中流動(dòng)資產(chǎn)的三個(gè)代表性的形態(tài),它們覆蓋了企業(yè)日常運(yùn)作的全部流程。朱道立等人的理論研究強(qiáng)調(diào)物流對(duì)金融的融資功能的輔助,注重基于銀行服務(wù)的討論,給出了第三方物流企業(yè)擴(kuò)大服務(wù)范圍,開發(fā)新的高利潤(rùn)服務(wù)項(xiàng)目的思路。其中雖然涉及了物流金融的結(jié)算職能,但沒有把它作為重要的內(nèi)容加以討論。

物流金融理論在實(shí)踐中另一個(gè)重要的應(yīng)用是物流銀行業(yè)務(wù)的開展。物流銀行打破了固定資產(chǎn)抵押貸款的傳統(tǒng)思維,創(chuàng)新地運(yùn)用動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押解決民營企業(yè)的融資難問題。廣發(fā)銀行在國內(nèi)物流銀行業(yè)務(wù)的開拓上走出了第一步。廣發(fā)行對(duì)生產(chǎn)企業(yè)的一個(gè)(或多個(gè))品牌產(chǎn)品在全國范圍內(nèi)的經(jīng)銷給予支持,改變了以往單個(gè)經(jīng)銷商達(dá)不到銀行授信條件而無法獲得銀行支持的局面,同時(shí)銀行通過全國范圍內(nèi)的經(jīng)銷商和生產(chǎn)商內(nèi)部的調(diào)劑,分散了風(fēng)險(xiǎn)?！拔锪縻y行”與前面的“融通倉”在尋求對(duì)流通中的資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估的思路上保持了一致,區(qū)別是它更多地站在銀行努力尋求在擴(kuò)大貸款的同時(shí)控制風(fēng)險(xiǎn)的角度提出了相應(yīng)的解決方案。物流金融理論的研究發(fā)展

在“物流金融”概念問世之后,越來越多的學(xué)者開始涉足這個(gè)領(lǐng)域,他們的研究豐富了物流金融學(xué)的內(nèi)容。劉高勇(2004)從網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的角度討論了企業(yè)物流與資金流的融合。他論證了網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下企業(yè)物流與資金流融合的可能,其中信息充當(dāng)物流和金融整合的媒介,對(duì)生產(chǎn)和經(jīng)營過程產(chǎn)生重要的影響。陳祥鋒、朱道立(2005)提出了面向供應(yīng)鏈的金融物流的概念,嘗試從物流金融提供者的角度轉(zhuǎn)換到物流金融的客戶角度來開展分析。徐莉、羅茜、熊侃霞(2005)介紹了物流銀行業(yè)務(wù)的特點(diǎn)與作用,指出開展物流銀行業(yè)務(wù)面臨的風(fēng)險(xiǎn),并就風(fēng)險(xiǎn)防范和利益分配等問題提出設(shè)想。王穎琦(2005)介紹了物流保險(xiǎn)在現(xiàn)實(shí)的生產(chǎn)過程中的應(yīng)用,以及未來的發(fā)展趨勢(shì)。唐少藝(2005)以UPS和和廣東發(fā)展銀行為案例,描述了第三方物流企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)開展的物流金融業(yè)務(wù),向準(zhǔn)備在我國開展物流金融業(yè)務(wù)的企業(yè)提出了針對(duì)市場(chǎng)現(xiàn)有狀況合理運(yùn)作的建議。鄒小(2005)在《管理塑料價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的利器:網(wǎng)上中遠(yuǎn)期倉單市場(chǎng)》一書中指出,在傳統(tǒng)現(xiàn)貨批發(fā)市場(chǎng)基礎(chǔ)上綜合運(yùn)用現(xiàn)代網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和電子商務(wù)模式而建立的中遠(yuǎn)期倉單市場(chǎng),是全新的流通方式,極具創(chuàng)新意義和推廣價(jià)值,能大幅降低物流成本,有效滿足業(yè)界規(guī)避價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)和違約風(fēng)險(xiǎn)的需求。該書以浙江塑料城網(wǎng)上交易市場(chǎng)為代表的倉單市場(chǎng)作為研究對(duì)象。從闡述倉單交易市場(chǎng)的基本內(nèi)涵、形成、現(xiàn)狀、功能作用和市場(chǎng)運(yùn)作等角度入手,對(duì)網(wǎng)上中遠(yuǎn)期倉單市場(chǎng)的組織架構(gòu)、市場(chǎng)管理、交易者、交易行為、交易目的等進(jìn)行論述,對(duì)市場(chǎng)的操作流程和基本制度作了詳細(xì)的解說,研究了衍生品交易和物流服務(wù)如何結(jié)合并產(chǎn)生效益和控制風(fēng)險(xiǎn)。唐少麟、喬婷婷(2006)用博弈分析的方法從風(fēng)險(xiǎn)控制的角度論證了對(duì)中小企業(yè)開展物流金融的可行性,指出相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)可以通過規(guī)范管理制度和采用新的管理工具(主要是管理信息系統(tǒng))加以有效控制。

現(xiàn)實(shí)世界里,“資金”、“原材料”、“庫存”這三種資產(chǎn)形態(tài)經(jīng)常相互轉(zhuǎn)換,而轉(zhuǎn)換過程通常很難受到全程不間斷地跟蹤,特別是“物流”的過程在先進(jìn)的通訊和信息技術(shù)得以廣泛應(yīng)用之前是很難被考察的。因而傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)學(xué)和金融學(xué)在研究企業(yè)運(yùn)作時(shí)通常取其“現(xiàn)金”或“庫存”的靜止?fàn)顟B(tài)進(jìn)行分析,很少涉及動(dòng)態(tài)的轉(zhuǎn)換?！拔锪鹘鹑凇钡拈L(zhǎng)處就是能解決運(yùn)動(dòng)中或處在不穩(wěn)定狀態(tài)下的資產(chǎn)利用的問題。它好比社會(huì)科學(xué)中的“微積分”,使商業(yè)領(lǐng)域中的變量可以計(jì)量。

通過眾多學(xué)者的努力,物流金融的理論體系初步建立,明確了融資、結(jié)算、風(fēng)險(xiǎn)控制等主要職能,總結(jié)出替代采購、信用證擔(dān)保、倉單質(zhì)押、買方信貸、授信融資和反向擔(dān)保等服務(wù)模式,在實(shí)踐中收到成效。UPS的綜合性物流金融服務(wù)、中儲(chǔ)股份的倉單質(zhì)押融資業(yè)務(wù)、廣發(fā)銀行的“物流銀行”、TCL應(yīng)用融通倉思想開拓手機(jī)市場(chǎng)等案例對(duì)理論做出很好的印證。

結(jié)論

中國的物流金融研究有一個(gè)良好的開端。學(xué)術(shù)界已經(jīng)充分論證了開展物流金融的必要性和可行性,確立了開展物流金融的主體,提出了以不同主體為核心開展物流金融業(yè)務(wù)的多種模式,并且與實(shí)踐相結(jié)合,指導(dǎo)相關(guān)行業(yè)運(yùn)作。但是物流金融服務(wù)的開展仍然要面臨許多問題,比如:如何有效地管理物流金融業(yè)務(wù)所帶來的風(fēng)險(xiǎn);金融工程技術(shù)在物流管理中的應(yīng)用;物流金融服務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn);信用評(píng)估系統(tǒng)建設(shè);賬單和支付管理系統(tǒng)的完善以及企業(yè)應(yīng)用物流金融時(shí)會(huì)計(jì)記錄怎樣才能更加合理;運(yùn)籌學(xué)的理論如何在物流金融的體系中最大限度的發(fā)揮功效等。這些細(xì)節(jié)問題還有待學(xué)者們進(jìn)一步研究解決。

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作者簡(jiǎn)介:

鄒小,男,浙江大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院金融系副教授,碩士生導(dǎo)師。

篇(6)

內(nèi)容摘要：關(guān)系型貸款是國外先進(jìn)金融工具與中國社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)相結(jié)合的最新熱點(diǎn)金融產(chǎn)品，在應(yīng)對(duì)中小企業(yè)融資難和信貸關(guān)系中的信息不對(duì)稱問題上有其獨(dú)特優(yōu)勢(shì)。本文通過理論研究方法，在介紹關(guān)系型貸款及其特征的基礎(chǔ)上，從事前控制、事中監(jiān)督的角度設(shè)計(jì)了關(guān)系型貸款介入公司治理的作用機(jī)制，探討其能否深化銀行以債權(quán)人身份參與公司治理的相關(guān)理論，從而為關(guān)系銀行參與借款企業(yè)公司治理的途徑、方法提供理論支持。

關(guān)鍵詞：關(guān)系型貸款 公司治理 信息機(jī)制

近年來，起源于國外資本市場(chǎng)的關(guān)系型貸款逐漸與我國市場(chǎng)結(jié)合運(yùn)用，并逐漸成為我國融資領(lǐng)域的熱點(diǎn)話題。相關(guān)學(xué)者認(rèn)為其在應(yīng)對(duì)由于信息不對(duì)稱所導(dǎo)致的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)方面具有的優(yōu)勢(shì)對(duì)保證中小企業(yè)融資、降低信貸雙方的信息成本等具有重要意義。但是關(guān)系型貸款本身的特點(diǎn)也帶來了一些問題，比如預(yù)算的軟約束使得關(guān)系銀行在面臨經(jīng)營不善的借款人時(shí)承擔(dān)著更大風(fēng)險(xiǎn)、銀行的信息專用容易導(dǎo)致經(jīng)營者傳遞扭曲信息等。如何有效規(guī)避或降低這些風(fēng)險(xiǎn)？本文認(rèn)為，以關(guān)系型貸款為媒介，由關(guān)系銀行以大債權(quán)人身份參與借款人的公司治理是一種有效的途徑。

關(guān)系型貸款的概念界定及特征

關(guān)系型貸款，又稱為關(guān)系型債權(quán)融資，目前尚無統(tǒng)一的概念。Berlin、 Mester（1998）在市場(chǎng)交易型貸款基礎(chǔ)上提出關(guān)系型貸款的概念，認(rèn)為關(guān)系型貸款存在三項(xiàng)基本特征：銀行對(duì)借款人的密切監(jiān)督、銀企間再談判以及銀企間存在的長(zhǎng)期隱性契約，主要有額度貸款、承諾貸款等。青木昌彥、Dinc（1998）將關(guān)系型融資定義為 “原始融資者基于非法律事實(shí)依據(jù)可預(yù)見的預(yù)期收益，愿意并且提供了額外融資資金的一種融資方式”。Boot（2000）將其定義為一種為了獲取特定客戶專有信息，從而通過長(zhǎng)期關(guān)系或范圍經(jīng)濟(jì)獲得收益的金融中介服務(wù)。

通過對(duì)以上文獻(xiàn)的整理，本文認(rèn)為關(guān)系型貸款是指銀行等金融機(jī)構(gòu)為了追求借貸過程中的信息租金，在長(zhǎng)期交易、重復(fù)博弈中形成的專用信息基礎(chǔ)上建立聲譽(yù)機(jī)制，并依此提供給借款人貸款的一種金融服務(wù)。它主要具有以下特征：一是長(zhǎng)期性。關(guān)系型貸款中，長(zhǎng)期交易和重復(fù)博弈中形成借款人聲譽(yù)對(duì)于降低金融機(jī)構(gòu)的信息成本具有重要意義。二是關(guān)注于“軟”信息。Berger and Udell（2002）認(rèn)為信息有“軟”、“硬”之分， “軟”信息是指在貸款發(fā)生時(shí)不易公開獲得的相對(duì)主觀的信息，如企業(yè)家的品質(zhì)和能力、企業(yè)項(xiàng)目的未來收益等。在信貸決策依據(jù)上，關(guān)系型貸款多基于“軟”信息。三是信息專用與信息租金。類似于資產(chǎn)的專用性，在關(guān)系型借貸中形成的借款人信息為關(guān)系銀行所專有，這使得在長(zhǎng)期交易中的銀行降低了信息成本，企業(yè)降低了融資成本，從而雙方都獲得了信息租金。四是預(yù)算軟約束。預(yù)算軟約束指提供信貸的一方對(duì)于未完成的、尚且有利可圖的投資項(xiàng)目進(jìn)行“再”貸款。由于預(yù)算的軟約束，在關(guān)系型貸款中，如果企業(yè)經(jīng)營不善，銀行則面臨進(jìn)一步投資的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，經(jīng)營者也可能產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)榻?jīng)營者意識(shí)到關(guān)系銀行的預(yù)算軟約束，就可能從事高風(fēng)險(xiǎn)投機(jī)行為或工作不盡力（Bolton and Scharfstein ，1996）。

關(guān)系型貸款的公司治理機(jī)制設(shè)計(jì)的內(nèi)容

鑒于信息在公司治理中的重要性，結(jié)合以上關(guān)系型貸款對(duì)公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的影響分析，本文從關(guān)系型貸款的特征出發(fā)，從信貸期間信息作用流程的角度，探討關(guān)系型貸款分別在事前控制和事中監(jiān)督階段的治理機(jī)制。

（一）關(guān)系型貸款的治理基礎(chǔ)—銀行債權(quán)治理機(jī)制與相機(jī)治理機(jī)制

關(guān)系型貸款參與公司治理的產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)是關(guān)系銀行債權(quán)，關(guān)系銀行依此介入借款企業(yè)公司治理。

首先，關(guān)系銀行可以派駐代表或委托機(jī)構(gòu)直接參與董事會(huì)運(yùn)作，對(duì)公司有關(guān)財(cái)務(wù)、發(fā)展戰(zhàn)略、人事等方面的重大決策進(jìn)行投票，由于關(guān)系銀行具備私人信息優(yōu)勢(shì)，參與后的治理有效性將大大提高；其次，隨著軟信息的不斷更新，關(guān)系銀行可以依照企業(yè)狀態(tài)相機(jī)選擇治理行為。當(dāng)企業(yè)經(jīng)營良好時(shí)，采取股東主導(dǎo)治理模式，關(guān)系銀行只需行使債權(quán)人的監(jiān)管權(quán)力；當(dāng)企業(yè)經(jīng)營不善，業(yè)績(jī)滑坡時(shí)，關(guān)系銀行可以通過內(nèi)、外部治理兩種途徑參與公司治理：在治理內(nèi)部，可以積極行使外部董事權(quán)力，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營決策施加影響。在治理外部，可以以大債權(quán)人身份對(duì)經(jīng)營者施加壓力，促使其努力工作，使企業(yè)扭虧為盈；當(dāng)企業(yè)資不抵債、瀕臨破產(chǎn)時(shí)，關(guān)系銀行為了保護(hù)其債權(quán)利益，應(yīng)當(dāng)適時(shí)接管企業(yè)，引導(dǎo)企業(yè)破產(chǎn)清算，最大限度地挽回?fù)p失。

（二）關(guān)系型貸款的治理核心—信息機(jī)制

關(guān)系型貸款的主要優(yōu)勢(shì)在于其“軟”信息的收集和信息專用，關(guān)系銀行可以圍繞此優(yōu)勢(shì)設(shè)計(jì)相關(guān)治理機(jī)制，具體表現(xiàn)為：

1.信號(hào)傳遞與信息甄別。信號(hào)傳遞是指人主動(dòng)或被動(dòng)向委托人傳遞其信息的過程，信息甄別是指委托人主動(dòng)設(shè)計(jì)情景，觀察人行動(dòng)從而挖掘信息的過程。在銀企借貸關(guān)系中，作為人的企業(yè)方進(jìn)行信號(hào)傳遞的目的是為了盡可能降低融資成本。由于關(guān)系銀行需要一定的信息來判斷人的類型，好的企業(yè)就顯然有激勵(lì)通過信號(hào)傳遞使自己與其他企業(yè)區(qū)別開來，而差的企業(yè)可能就更希望能與好的企業(yè)混合在一起。可見，在信號(hào)傳遞機(jī)制中，可信度問題是一個(gè)關(guān)鍵。市場(chǎng)交易型貸款一般通過強(qiáng)迫企業(yè)公開提供認(rèn)證的、規(guī)范的格式化信息。但是會(huì)產(chǎn)生隱藏信息的風(fēng)險(xiǎn)，并且重復(fù)交易的信息再談判成本較高。而在關(guān)系型貸款的信號(hào)傳遞與信息甄別機(jī)制下，通過借貸雙方的長(zhǎng)期交易，各種信息能得到更為充分的利用，有效信息集的范圍也就會(huì)擴(kuò)大，尤其是對(duì)于“軟”信息的關(guān)注和利用，大大提高了解決可信度問題的有效性。

2.信息專用。企業(yè)信息的專用是指由關(guān)系銀行收集的企業(yè)相關(guān)信息為關(guān)系銀行私有，不被其他銀行所用。信息專用一方面可以為關(guān)系銀行帶來信息壟斷租金，另一方面保證銀行可以加大對(duì)信息收集的投資，從而產(chǎn)生規(guī)模效應(yīng)，降低單位信息獲取成本。信息專用機(jī)制要求關(guān)系銀行注意建立企業(yè)的信息保密制度。

3.信息管理。關(guān)系銀行可以建立企業(yè)信息庫，將收集的企業(yè)各種信息做好篩選與分類，同時(shí)加強(qiáng)信息庫的內(nèi)容更新，確保信息的有效利用。

（三）事前控制的顯性激勵(lì)機(jī)制—靈活合同與利率杠桿

顯性激勵(lì)機(jī)制存在兩個(gè)特征，一是建立于明確的目標(biāo)合同基礎(chǔ)上，二是該目標(biāo)必須能夠被準(zhǔn)確度量。關(guān)系型信貸合同是為了貸款利息的獲得，符合這兩點(diǎn)特征。

由于關(guān)系型貸款是長(zhǎng)期性的多次交易，借貸期間的企業(yè)信息不斷更新，關(guān)系銀行可以依據(jù)最新的信息，即時(shí)調(diào)整下次貸款的合同內(nèi)容，體現(xiàn)關(guān)系型貸款合同的靈活性。其中實(shí)現(xiàn)顯性激勵(lì)的最主要部分是對(duì)利率的調(diào)整。利率的調(diào)整幅度可以理解為關(guān)系銀行對(duì)信息壟斷租金的部分讓渡，關(guān)系銀行可以根據(jù)以往企業(yè)信息及企業(yè)償債能力的高低，即時(shí)降低或上調(diào)本期貸款利率，從而激勵(lì)企業(yè)產(chǎn)生控制風(fēng)險(xiǎn)、按期償債的動(dòng)機(jī)。

（四）事前控制的隱性激勵(lì)機(jī)制—企業(yè)聲譽(yù)模型

在現(xiàn)實(shí)中，許多影響企業(yè)信譽(yù)的變量無法準(zhǔn)確或在短期內(nèi)度量，尤其在關(guān)系型貸款的長(zhǎng)期交易中，諸如經(jīng)營者行為、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)偏好等，存在很大的不可預(yù)知性，這時(shí)顯性激勵(lì)機(jī)制無法奏效。因此可以設(shè)計(jì)一種隱形激勵(lì)機(jī)制，也即是信譽(yù)機(jī)制，來實(shí)現(xiàn)事前的控制。具體的實(shí)現(xiàn)方式為企業(yè)聲譽(yù)模型的建立。

經(jīng)典企業(yè)聲譽(yù)模型在信貸關(guān)系中提出以下假設(shè)：銀行和借款企業(yè)是博弈雙方參與人，借款企業(yè)具有私人信息優(yōu)勢(shì)，銀行認(rèn)為借款企業(yè)分成兩類：風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避型和風(fēng)險(xiǎn)追求型；銀行一旦發(fā)現(xiàn)企業(yè)的高風(fēng)險(xiǎn)行為就會(huì)停止下次貸款合作或者采取提高利率的行為進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償；銀行與企業(yè)之間是一個(gè)多階段的重復(fù)博弈過程。通過相關(guān)學(xué)者（張莉，2010）研究得出結(jié)論：如果投資是分階段進(jìn)行的，那么不管企業(yè)質(zhì)量高低，在最后一期貸款之前，都會(huì)采取合作的態(tài)度，建立一個(gè)良好的合作聲譽(yù)，從而最大化自己的利益。

由于聲譽(yù)模型的基本假設(shè)與關(guān)系型貸款特征相契合，因此可以圍繞關(guān)系型貸款特征構(gòu)建軟信息下的企業(yè)聲譽(yù)模型，從而實(shí)現(xiàn)事前對(duì)合作企業(yè)的有效控制和選擇。

（五）監(jiān)督機(jī)制

1.明確監(jiān)管人，建立主監(jiān)管員制度。采取誰受益誰監(jiān)管的思路，由關(guān)系銀行派駐主監(jiān)管員，負(fù)責(zé)與借款企業(yè)的高管加強(qiáng)溝通，并收集反映貸款風(fēng)險(xiǎn)的軟信息，包括：企業(yè)分立、變更、新設(shè)、終止情況；董事會(huì)、企業(yè)高管、主要股東變動(dòng)情況；企業(yè)違法違規(guī)行為；通報(bào)監(jiān)管信息等。

2.嚴(yán)格財(cái)務(wù)監(jiān)查制度?？梢圆扇∨神v代表進(jìn)入審計(jì)委員會(huì)、委托外部審查機(jī)構(gòu)如會(huì)計(jì)師事務(wù)所等，對(duì)企業(yè)的硬財(cái)務(wù)指標(biāo)如現(xiàn)金流、資金結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)負(fù)債比等進(jìn)行嚴(yán)密監(jiān)控。

3.完善信息收集與核實(shí)制度。監(jiān)管信息主要包括：數(shù)碼（硬）信息、意會(huì)（軟）信息、各級(jí)部門的監(jiān)管報(bào)告和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告、借款企業(yè)的重大信息如經(jīng)營方向的決策、董事會(huì)決議、重大人事任免等。

在制度建設(shè)方面，首先，可以建立各級(jí)信息收集與傳輸制度，確保監(jiān)管信息的暢通；其次，建立重大事項(xiàng)報(bào)告制度；再次，建立上級(jí)部門對(duì)下級(jí)部門及時(shí)完整地報(bào)送監(jiān)管信息的督促制度；最后，建立監(jiān)管信息的核實(shí)制度，核實(shí)方式包括問詢、實(shí)地走訪、約見會(huì)談等。

4.以風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管為核心，建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警制度和風(fēng)險(xiǎn)集中管控制度。

研究展望

本文在以下方面仍存在改進(jìn)空間：一是缺乏具體的數(shù)據(jù)支撐，可以在實(shí)證研究方向作進(jìn)一步探討；二是在聲譽(yù)模型構(gòu)建上可以結(jié)合博弈論相關(guān)知識(shí)繼續(xù)涉入；三是受理論水平限制，沒有涉及貸款后反饋機(jī)制的探討與設(shè)計(jì)。

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作者簡(jiǎn)介：

黃超（1984-），男，河南正陽人，重慶工商大學(xué)管理學(xué)院在讀碩士研究生，研究方向?yàn)閼?zhàn)略規(guī)劃與管理方向。

篇(7)

地方財(cái)政收入包括地方本級(jí)收入、中央稅收返還和轉(zhuǎn)移支付。

（一）從地方本級(jí)收入看

地方財(cái)政缺乏主體稅種，除營業(yè)稅具備一定規(guī)模外，其他各稅種規(guī)模都很小，且沒有必要的稅權(quán)，難以保證地方財(cái)政收入和穩(wěn)定增長(zhǎng)。

（二）從中央目前轉(zhuǎn)移支付制度方面看

1.制度欠規(guī)范，項(xiàng)目不合理，資金監(jiān)管不力，效益低

我國目前轉(zhuǎn)移支付總的支付金融并不少，但大部分通過不規(guī)范的方法轉(zhuǎn)移給地方，出現(xiàn)許多“跑部錢進(jìn)”的現(xiàn)象。地區(qū)均等化效果差，富裕的地方更容易撥款。缺乏合理的分配方式，仍然依靠中央和地方雙方的討價(jià)還價(jià)來實(shí)施。缺乏可靠的監(jiān)管方式，到達(dá)基層政府的轉(zhuǎn)移支付資金并不多，效益低下。

2.稅收返還和專項(xiàng)撥款比重過大，地區(qū)均衡效果不佳

一是范圍界定不明確，專項(xiàng)撥款幾乎涉及所有財(cái)政支出領(lǐng)域。二是撥款的確定不規(guī)范，往往取決于地方的公關(guān)能力，難避免尋租行為。三是一些專項(xiàng)撥款要求地方安排配套資金，加重了地方政府負(fù)擔(dān)。而較貧困的地區(qū)，因拿不起配套資金而無法爭(zhēng)取到轉(zhuǎn)移支付資金。四是均等化的轉(zhuǎn)移支付規(guī)模很小，在很大程度上照顧了分稅制改革以前各地方的既得利益。稅收返還的數(shù)額巨大，但是分配不均，造成富裕地區(qū)得到的返還多，落后地區(qū)得到的返還少，使富裕的地方更富，貧困地區(qū)更窮。五是我國目前主要的轉(zhuǎn)移支付方式是基數(shù)法，即上級(jí)一般對(duì)下級(jí)采取確定主張的計(jì)算方案來實(shí)施分享，而不考慮當(dāng)年地方所得稅的實(shí)績(jī)，結(jié)果使基層財(cái)政的財(cái)力可能受損或受益不均。

二、地方政府財(cái)政支出構(gòu)成情況

我國地方財(cái)政兼管地方教育、農(nóng)業(yè)、科技、環(huán)境保護(hù)等各方面的相關(guān)事務(wù)，肩負(fù)維護(hù)地方企業(yè)利益、居民利益的職責(zé)，支出也很大。

（1）我們地方政府擔(dān)負(fù)著調(diào)控經(jīng)濟(jì)的重要職責(zé)，包括興建地方公共基礎(chǔ)設(shè)施，調(diào)節(jié)區(qū)域范圍內(nèi)的地區(qū)平衡，支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整等。

（2）在目前的社會(huì)保障體制下，農(nóng)村稅費(fèi)改革等各項(xiàng)改革全面推進(jìn)，教育、科技、農(nóng)業(yè)、環(huán)境保護(hù)等領(lǐng)域的投入都不斷加大，使地方政府支出劇增，壓力很大。

三、收入與支出情況的比較

地方政府承擔(dān)的支出責(zé)任與它們的自主收入能力之間存在著失衡，才會(huì)導(dǎo)致地方財(cái)政困難。

一方面，地方政府本級(jí)收入不穩(wěn)定，中央轉(zhuǎn)移支付難以爭(zhēng)得，另一方面，地方政府擔(dān)負(fù)重要職責(zé)，增支壓力巨大，雙方面的作用嚴(yán)重影響了地方財(cái)政收支平衡，導(dǎo)致部分地方政府財(cái)政嚴(yán)重困難。

四、解決方案

（一）轉(zhuǎn)變政府職能，合理劃分中央與地方事權(quán)

關(guān)于國家公共利益的支出，比如外交、國防等，均由中央承擔(dān)；地方利益方面的事務(wù)，交給地方政府完成，能夠最大化其經(jīng)濟(jì)效率。目前來看，我國部分事權(quán)劃分還不夠徹底，職責(zé)不明確，各級(jí)政府的事權(quán)相互交叉之處很多，互相扯皮的現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生。

（二）根據(jù)事權(quán)和財(cái)權(quán)相統(tǒng)一的原則，合理劃分各級(jí)政府的財(cái)權(quán)

實(shí)現(xiàn)責(zé)和財(cái)相匹配，以保證各項(xiàng)職責(zé)的優(yōu)質(zhì)和及時(shí)完成，各項(xiàng)資金的充分利用。目前我國很多稅種的分配并不是很合理，有待調(diào)整。比如說企業(yè)所得稅。我國實(shí)行將企業(yè)所得稅按隸屬關(guān)系在各級(jí)政府之間劃分的政策，這并不符合市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展方向。企業(yè)作為一個(gè)獨(dú)立的經(jīng)濟(jì)實(shí)體，能夠在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中進(jìn)行自我調(diào)節(jié)以達(dá)到最優(yōu)。但若按行政隸屬關(guān)系劃分企業(yè)所得稅，難以割斷政府和企業(yè)的關(guān)系，容易形成地區(qū)經(jīng)濟(jì)封鎖等現(xiàn)象。

（三）實(shí)現(xiàn)政府轉(zhuǎn)移支付制度規(guī)范化

目前我國采用基數(shù)法確定各地方的轉(zhuǎn)移支付數(shù)額，這種方法存在的缺陷很多，一方面，未考慮各地方的收入能力和支出需要的實(shí)際情況差異，也缺少一個(gè)指標(biāo)作為比較的客觀標(biāo)準(zhǔn)；另一方面，形成了一省一率的、一省一額的不規(guī)范的轉(zhuǎn)移支付制度。這就形成了很不規(guī)范的分配模式。我國應(yīng)學(xué)習(xí)世界各國普遍采用的“因素法”，通過一定的公式來核定撥款額。這樣可以盡量減少人為因素的影響。

（四）實(shí)現(xiàn)財(cái)政轉(zhuǎn)移支付制度法制化

立法是保證轉(zhuǎn)移支付制度正確實(shí)施的重要保障，使政府轉(zhuǎn)移支付的計(jì)算、實(shí)施等都有法可依。目前世界各國對(duì)政府間財(cái)政轉(zhuǎn)移制度一般都有嚴(yán)格的立法和法律條文約束。雖然我國也開始重視立法問題，得仍做得不夠，所以有必要完善財(cái)政轉(zhuǎn)移支付方面的立法，使政府間的財(cái)政轉(zhuǎn)移支付有法可依。

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